可计付利息！数字人民币晋级2.0版影响几何？

将数字人民币（e-CNY）与“可计付利息”联系起来，确实意味着其迈入了关键的2.0阶段，这将对个人、金融机构乃至整个金融体系产生深远影响。存在账户上的数字人民币有利息了。

工商银行、农业银行、中国银行、建造银行、交通银行、邮储银行、招商银行等10家数字人民币运营组织近日相继宣告，2026年1月1日开始对实名数字人民币钱包余额依照银行活期存款挂牌利率计付利息，计结息规矩与活期存款共同。

这意味着数字人民币由中央银行直接负债的现金型1.0版进入由商业银行直接负债的存款钱银型2.0版。中央银行将供给技能支持保证并实施监管，存款钱银型数字人民币以账户为根底、兼容分布式账本技能特色，在金融系统内发行、流转，具有钱银价值尺度、价值贮藏、跨境付出职能。

新数据显示，到2025年11月末，数字人民币累计处理买卖34.8亿笔，累计买卖金额16.7万亿元。经过数字人民币App开立个人钱包2.3亿个，数字人民币单位钱包已开立1884万个。多边央行数字钱银桥（mBridge）累计处理跨境付出业务4047笔，累计买卖金额折合人民币3872亿元，其中数字人民币在各币种买卖额中占比约95.3%。

2.0版有何改变

存款钱银型2.0版的数字人民币与现金型1.0版的数字人民币比较，一个明显的改变是实名数字人民币钱包余额依照银行活期存款挂牌利率计付利息，计结息规矩与活期存款共同，依照结息日挂牌活期利率计算上一季度的应付利息，每年的3月20日、6月20日、9月20日、12月20日为结息日，现在银行活期存款挂牌年利率为0.05%。

除余额计息外，存款钱银型2.0版的数字人民币还有“稳妥兜底”。商业银行在本身界面为个人、单位开立数字人民币钱包，担任客户的数字人民币安全，供给流转付出服务，承担相应的合规和反洗钱职责，归入存款稳妥领域，与存款享有同等安全保证。非银行付出组织为客户供给的数字人民币由客户以本身的银行存款兑换，归于非银行付出组织负债，依法归入数字人民币保证金监管。

博通咨询首席分析师王蓬博对记者分析指出，数字人民币转变为存款钱银型2.0版的核心考量：一是防控风险，数字现金的去中介化或许冲击银行信贷派生功能，影响宏观调控有效性，转为商业银行负债后，数字人民币被归入存款准备金、存款稳妥系统，与一般存款享有同等安全保证，可防止金融系统动摇；二是适配需求，用户对生息资产的偏好是钱银运用的要害激励，账户型数字人民币可计付利息，处理了此前无收益导致的推行痛点；三是联接系统，依托现有银行账户办理优势，能下降反洗钱、KYC（客户身份验证）等合规本钱，完成与传统金融业务的无缝对接。

此外，中国人民银行出台的《关于进一步加强数字人民币办理服务系统和相关金融根底设施建造的举动计划》清晰了“账户系统+币串+智能合约”的数字化计划，提出晋级现有账户系统，在新型账户（数字人民币钱包）根底上推动新式技能运用，提高人民币发行、流转、付出等各环节的数字化、智能化水平，晋级数字人民币智能合约生态服务平台，支撑构建智能合约开源生态系统。

“这个技能计划真实可以让数字人民币嵌入到各行各业的买卖环节，估计数字人民币的推行和运用频率将上一个台阶。”王蓬博以为，技能计划的思路特别务实，账户系统是根底，保证监管和合规；币串技能处理的是付出功率问题，实时结算、离线付出这些优势都能保存；智能合约代表的是未来增长点，开源生态的搭建，能吸引很多组织参加场景立异，比方供应链金融的主动分账、碳普惠的主动返利，这些场景都是实体经济的刚需。

发生多重积极影响

“数字人民币由现金型1.0版迭代为存款钱银型2.0版，将对多方面带来积极影响。”上海金融与开展实验室副主任董希淼告诉记者，中国成为全球首个清晰将央行数字钱银定位为计息存款钱银的主要经济体，这将进一步稳固在全球央行数字钱银中的领先位置和规矩制定话语权。成为“存款钱银”后，数字人民币将可以更便利地接入全球银行间付出系统，拓宽在跨境交易、投融资中的运用。

董希淼以为，数字人民币买卖还将供给更完善的数据流信息流，进一步提高钱银政策传导的精准性和有效性。而将数字人民币全面归入存款准备金、利率及宏观审慎等监管结构，将有效防备金融“脱媒”和影子银行风险，保证钱银创造在金融系统内健康循环。

王蓬博也表示，数字人民币由现金型1.0版迭代为存款钱银型2.0版，对商场将带来深远影响，用户端将取得类似现金的便捷性，比方离线付出、实时结算和存款的安全性、收益性，数字人民币吸引力大幅提高；银行端取得数字人民币的资产负债办理权，可经过理财、信贷等业务盘活钱包资金，激起参加积极性；监管端则完成钱银体内循环，钱银乘数可控，宏观调控功率提高，反洗钱、反逃税监管更易穿透。

中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏对记者表示，对实名数字人民币钱包余额计息对数字人民币是一项严重改革，这不仅有助于进一步稳固我国在央行数字钱银领域的领先优势，也有助于更好做强钱银要素然后推进金融强国建造。面对经济社会数字化、智能化开展趋势，数字人民币的优势正在进一步显现，对广阔居民的吸引力也在增强，后续有必要在活期存款计息的根底上探索逐渐丰厚计息类型，增加数字人民币运营组织并经过金融组织和各类经济主体有机协作，进一步立异丰厚数字人民币运用场景，优化数字人民币运用生态，然后更好发挥数字人民币的优势，为社会公众供给愈加优质便捷的金融服务。

董希淼建议，数字人民币还要不断完善本身建造：榜首，完善数字人民币监管结构，清晰法定位置；第二，将试点规模扩大到全国，鼓舞全民参加；第三，加速完成全场景覆盖，加速功能立异拓宽；第四，参加数字金融全球管理，提高人民币世界位置；此外，还应从技能和制度两个层面加强保护数字人民币用户数据和隐私安全。这一升级的影响将是渐进和长期的，但它无疑标志着数字人民币正在进入一个更成熟、更具颠覆性的发展阶段。